专业解读

摘要：随着中国经济进入新常态，拉动消费和消费升级成为中国经济转型时期的重要任务。近年来，消费金融的发展备受瞩目。随着金融科技和移动互联网的发展，传统银行、互联网金融平台、电商巨头等纷纷将目光转向消费金融，消费金融成为互联网经济的新风口、新蓝海。

11月22日，2016年消费金融高峰论坛在杭州举行。金融圈各大银行、消费金融公司、互联网金融平台和金融科技等众多企业在会上一起探讨和交流了我国消费金融的未来趋势、商业模式和行业合作。近年来，做消费金融业务的公司数量增长迅速，各方资本争先恐后的投入其中，然而想要真正分到消费金融这块蛋糕并没那么简单。

消费金融，是指消费金融公司向各阶层消费者提供消费贷款的现代金融服务方式，具有单笔授信额度小、审批速度快、无需抵押担保、服务方式灵活、贷款期限短等优势。但与此同时，消费金融公司在开拓我国消费金融市场仍存在着几个不容忽视的问题。

一、我国个人信用体系尚不完善

我国个人信用体系建设尚处于初级阶段，个人信用意识比较薄弱，个体消费者未对违约后果引起充分关注。

从法律制度建设层面，我国的个人信用法律制度尚不够完善。个人信用历史记录的共享和价值挖掘不足，为消费金融业务的大规模开展制造了一定的障碍。

从信贷风险管控的角度来看，消费金融公司的发展将面临机构性调整和信用危机的挑战。

二、坏账率较高，违约风险高

消费金融采用灵活的风险模型，产品的不断创新将推出更多的无抵押无担保产品，属于高风险高收益业务。

大规模的消费金融业务高度依赖打分卡等内嵌模型的批量自动化审批机制，容易发生客户违约和集体性违约等风险，造成一定的坏账率。

此外，消费金融作为新兴业态，催收流程和惩罚措施尚不明确，会给贷款追缴等工作带来一定困难。

特别是缺乏金融风险经验的非银行系消费金融公司，风险管理意识尚待积累。

三、与银行现有业务的融合

对于银行系消费金融公司，还需关注消费金融与银行现有业务的融合问题。消费金融创新产品较银行传统信贷产品风险较高，银行或金融集团需要处理好高风险高收益产品与低风险低收益金融业务的混业经营，处理好传统与创新产品的关系，规避韩国信用卡危机和美国次贷危机式的风险。

过去十年是电商发展的十年，未来十年是消费升级的十年。2016年更是互联网消费金融快速爆发的一年，随着监管政策的出台，越来越多的企业开始转型消费金融。在消费金融市场垂直细分的精细化运作下，大数据、场景、风控和征信的发展将迎来前所未有的机遇和挑战。同时，我国消费力也将得到进一步释放，只有新金融生态圈中所有企业和群体共同努力、合作共赢，才会推动消费金融更快更好地发展。