专业解读

摘要：2016年9月30日，全国股转公司发布《全国中小企业股份转让系统挂牌业务问答—关于内核工作指引实施若干问题的解答》，进一步规范主办券商推荐业务，明确主板券商内核职责及工作要求，提高主办券商执业质量和挂牌公司信息披露质量。

新三板市场持续稳定发展，截止目前新三板挂牌公司数量已经超过9000家，提升新三板挂牌公司的整体质量，促进新三板市场的融资规模一直是全国股转公司重要的工作内容。针对在实际工作中，主办券商和新三板挂牌公司在内核工作方面所面临的问题，全国股转公司发布问答如下：

对于新三板挂牌公司面临的补充审计项目的内核程序问题，全国股转公司明确，自2016年10月1日起，申请挂牌公司补充审计的，主办券商应按照《内核工作指引》的规定履行内核程序，补充现场核查公司底稿，并提交由该项目全体内核会议成员确认的回复文件。同时规定，现场核查工作底稿应作为“3-4-4内核专员对内核会议落实情况的补充核查意见”的附件上传。

同时，全国股转公司明确，内核机构需为主办券商常设机构，独立于推荐业务部门，专职负责内核工作的组织和管理，内核专员是专职人员，不得参加推荐业务，不得由推荐业务部门人员兼职担任。对于内核专员的聘任问题，全国股转公司赋予主办券商一定的自主权，规定聘任条件可以自行规定，但需要考虑控制风险，保证专业能力的要求。

对于业界较为关心的如何理解“内核会议须七名以上内核机构成员出席方可召开……且由推荐业务部门人员兼任的不得超过三分之一”的问题，股转公司解答到，内核会议成员未在推荐挂牌项目小组所属的一级部门任职的，在该项目内核会议中，可以不认定为《内核工作指引》所指的推荐业务部门人员，但同时要求主办券商应加强内核会议的独立性和专业性。
资本的高效流转是现代社会经济蓬勃发展的动力之一，对于资本运转的监督亦是保证资本运转能够持续进行的重要前提。本次全国股转公司通过发布问答的方式，对于主办券商以及新三板挂牌公司的内核工作进行指引，旨在通过规范内核工作的具体细节，进而提升新三板市场的整体质量，促进新三板市场的蓬勃稳定发展。